话表我佛如来，辞了玉帝，回至雷音寺，但见那三千诸佛、五百阿罗、八大金刚，一个个都执着幢幡，摆列仙果，都在婆罗双林之下接迎。如来驾住祥云，登上品莲台，端然坐下。那三千诸佛、五百罗汉、八金刚、四菩萨合掌近前参拜，问曰：“闹天宫搅乱蟠桃者，谁也？”那如来道：“那厮乃花果山产的一妖猴，罪恶滔天，不可闻也。我去时，正在雷将中间，扬威耀武，被我止住兵戈，问他来历。他道有神通，会变化，擅驾觔斗云，一去十万八千里。我与他打了个赌赛，他出不得我手，却将他一把抓住，指化五行，封压他在那里。玉帝大开金阙瑶宫，请我坐了首席，立‘安天大会’谢我，却才辞驾而回。”大众听言喜悦，不胜称扬（原作“阳”），各分班而退，共乐天真。果然是：
瑞霭漫天竺（原作“笠”），虹光拥世尊。
西方称第一，无相法王门。
佛祖一日唤聚诸佛、阿罗、揭谛等众，道：“自伏妖猿，安天之后，我处不知年月，料凡（原作“几”）间有半千年矣。今值孟秋望日，我有一宝盆，盆中具设百样奇花，千般异品，与汝等享此‘孟兰盆会’如何？”概众一个个合掌领会。如来却将宝盆中花果品物，着阿傩捧定，着迎叶布散。大众感激，因请如来明示根本，指解源流。那如来微开善口，敷演大法，宣扬正果，讲的是三乘妙典，五蕴楞严。正是：“禅心朗照千江月，真性清（原作“情”）涵万里天。”
如来讲罢，对众言曰：“我现四大部洲众生，善恶者各方不一：东胜神洲者，敬天礼地，心爽气平；北巨芦洲者，虽好杀生，只因糊口，性拙情疏，无侈作践；我西牛贺洲者，不贪不杀，养气潜灵，虽无上真，人人固寿；但那南赡部洲者，贪淫乐祸，多杀多争，诚所谓口舌凶场，是非恶海。我今有三藏真经，可以劝人为善。”诸菩萨闻言，合掌皈依，向佛前问曰：“有那三藏真经7”如来曰：“我有法一藏，谈天；论一藏，说地；经一藏，度鬼。三藏真经共计三十五部，该一万五千一百四十四卷，乃是修真之经，正善之门。我待要送上东土，叵（原作“颇”）耐那方众（原缺“方众”二字）生愚蠢，毁谤真言，不识我法门之要旨，怠慢了瑜（原作“谕”）迦之正宗。怎么得一个有法力的，去东土寻一个善信，教他苦历千山，询经万水，到我处求取真经，永传东土，劝化众生，却才是个山大的福缘，海深的善庆。”
当有观音菩萨，行近莲台，礼佛三匝，（原作“咂”）道：“弟子不才，愿上东土寻一个取经人来也。”如来见了，心中甚喜道：“别个也去不得，须是观音尊者，神通广大，方才去得。”菩萨道：“弟子此去东土，有甚言语吩咐？”如来道；“这一去，要踏看路道，不许在霄（原作“灵”）汉中行，须是要半云半雾；目过山水，谨记程途远近之数，叮咛那取经者。但恐善信难行，我与你五件宝贝。”即命阿傩、迦叶，取出“锦襴袈裟”一领，“九环锡杖”一根，对菩萨道：“这袈裟、锡杖，可与那取经人亲用（原缺“用”字）。若肯坚心来此，穿我的袈裟，免堕（原作“随”）轮回；持我的锡杖，不遭毒害。”这菩萨皈依拜领。如来又取三个箍儿，递与菩萨道：“此宝唤做‘紧箍儿’，虽是一样三个，但只用各不同。我有‘金、紧、禁’的咒语三篇。假若路上撞遇神通广大的妖魔，你须是劝他学好，跟那取经人做个徒弟。他若不伏使唤，可将此箍儿与他戴住头上，自然见肉生根。各依所用的咒语念一念，眼胀头痛，脑门（原作“闷”）皆裂，管教他入我门来。”
那菩萨闻言，踊跃作礼而退，即唤惠岸行者随行。那惠岸使一条浑（原作“混”）铁棍，重有千斤，只在菩萨左右。菩萨遂将锦襴袈裟作一个包裹，令他背着。菩萨将金箍收了，执了锡枚，径下灵山。半云半雾，约记路程。正走间，忽然见弱（原作“溺”）水三千，乃流沙河界。菩萨道：“徒弟呀．此处却是难行。取经人浊骨凡胎，如何得渡？”那菩萨停立云步看时，只见那河中，泼刺一声响亮，浑波里跳出（原缺“出”）一个妖魔来，十分丑恶。他生得：
青不青，黑不黑，晦气色脸；长不长，短不短，赤脚觔躯。眼光闪烁，好比灶底双灯；口角丫叉，就如屠家火钵。獠牙撑剑（原作“脸”）刃，红发乱蓬松。一声叱咤（原作“咜咜”）如雷吼，两脚奔波似滚风。
人人夺利逞英雄，不想无常万事空
败坏不如猪狗相，止落顽皮裹臭浓。